Att placera sina pengar på ett ISK eller i en kapitalförsäkring har blivit alltmer populärt. Sparformerna beskattas inte på ett traditionellt sätt, då det inte tas ut någon löpande skatt på utdelningar, vinster eller räntor. I stället schablonbeskattas de sammanlagda tillgångarna på kontot årligen. Sparsätten blev ännu mer fördelaktiga 2025, när skattefrihet för de första 150 000 kronorna infördes. Vid starten av 2026 fördubblades dessutom den summan till 300 000. ”Tack vare schablonbeskattningen är det möjligt att göra skattefria omplaceringar av kapitalet i värdepappersportföljen utan att vinster och förluster behöver redovisas i deklarationen”, säger Lara Hemming. SÅ FUNGERAR SCHABLONBESKATTNINGEN Men hur fördelaktiga sparsätten är hänger på schablonintäkten, som räknas om varje år. Den beräknas genom att kapitalunderlaget multipliceras med statslåneräntan den 30 november året innan beskattningsåret. Sedan görs ett tillägg på en procent. Efter detta beskattas schablonintäkten med 30 procent. Skattesatsen för 2026 är fastställd till 1,065 procent. Exempel: Om du har ett ISK med ett värde på 1 000 000 kronor räknas skatten ut enligt följande: * Kapitalunderlag: 1 000 000 kronor * Skattefritt belopp: 300 000 kronor (från och med 2026) * Skattepliktigt belopp: 1 000 000 kronor - 300 000 kronor = 700 000 kronor * Schablonintäkt: 700 000 kronor × 3,55 procent = 24 850 kronor (3,55 procent beräknas genom att ta 2,5 procent (statslåneräntan 30 november 2025) och lägga till 1 procent) * Skatt (30 procent): 24 850 kronor × 30 procent = 7 455 kronor * Din årliga skatt blir alltså 7 455 kronor ”Man behöver se över sina investeringar årligen, så att den förväntade avkastningen överträffar schablonintäkten. Lågavkastande tillgångar och oplacerad kontolikvid bör inte placeras på ISK och KF, eftersom de genererar onödig schablonskatt”, säger Lara Hemming. LÄS MER OM PERSONLIG RÅDGIVNING: Swedbank Private Banking LÄS MER OM PERSONLIG RÅDGIVNING: Swedbank Premium Samtidigt ska man undvika att flytta pengar in och ut från sparformerna. ”Insättningar ökar nämligen schablonskatten, men uttag minskar den inte på motsvarande sätt”, säger Lara Hemming. SKILLNADERNA MELLAN ISK OCH KF Båda sparformerna använder schablonskatt, men det finns viktiga skillnader. Schablonskatten på ett ISK betalas via den privata inkomstdeklarationen. Därför kan schablonintäkten till exempel kvittas mot kapitalförluster från andra placeringar utanför ISK, och ränteutgifter på bostadslån. Det är inte möjligt med en KF. En annan viktig skillnad är vad som händer vid dödsfall, där ett ISK ingår i dödsboet och fördelas när dödsboet hanteras, men en KF betalas ut direkt till en vald förmånstagare. Vid värdepappersbelåning är ISK mer fördelaktigt än KF för att få avdrag för räntekostnader kopplat till värdepapperskrediten. Räntan på aktielån är fullt avdragsgill på ett ISK och kan kvittas mot schablonintäkten, medan ränteavdraget på kapitalförsäkring togs bort helt från 2026. För dig som investerar i utländska aktier finns det också väsentliga skillnader mellan ISK och kapitalförsäkring vid hanteringen av källskatteprocessen och möjlighet att få tillbaka utländsk källskatt LÄS MER: Fördjupa dig i skillnader mellan ISK och KF UNDVIK FALLGROPEN – HA ENDAST GODKÄNDA TILLGÅNGAR I ISK Att ISK är en attraktiv sparform går inte att förneka. Men alla tillgångar får inte förvaras där. En felaktig tillgång kan innebära en skattefälla. ”På ett ISK får du ha börsnoterade aktier och fondandelar, men inte onoterade aktier eller kvalificerade andelar i fåmansföretag. Tillgångar blir också otillåtna om du och dina närstående tillsammans äger mer än tio procent av ett bolag. Om ägandet överstiger tio procent måste innehavet flyttas ut, vilket kan få skattemässiga konsekvenser”, säger Lara Hemming. SKA DU HA KVAR ISK OM DU FLYTTAR UTOMLANDS? Om du planerar att flytta utomlands är det viktigt att tänka igenom din strategi i god tid. När du blir begränsat skattskyldig i Sverige upphör schablonbeskattningen och ditt ISK behandlas då som ett vanligt depåkonto, vilket innebär att både utdelningar och kapitalvinster beskattas och fördelarna med ISK försvinner. "Det är av stor vikt att i god tid analysera och fastställa lämplig kapitalplaceringsform vid förändrad skattskyldighet, då det kan ha betydande inverkan på den slutliga beskattningen", säger Lara Hemming.
